Akcja filmu rozgrywa się ponad dziesięć lat po wydarzeniach z pierwszej części. To opowieść o rodzinie Jake'a i Neytiri oraz ich staraniach, by zapewnić bezpieczeństwo sobie i swoim dzieciom, mimo tragedii, których wspólnie doświadczają i bitew, które muszą stoczyć, aby przeżyć.
Koko od najmłodszych lat pragnęła zostać czarodziejką. Niestety z magii mogą korzystać jedynie osoby posiadające w tym kierunku wrodzone predyspozycje, zaś czarodzieje pilnie strzegą swych sekretów. Koko porzuca więc marzenia i wiedzie spokojny żywot u boku matki. Wszystko się zmienia, kiedy do wioski przybywa czarodziej. Dziewczyna podpatruje rytuał rzucania zaklęcia i postanawia go powtórzyć. Jednak nie zdaje sobie sprawy, jak tragiczne skutki może przynieść nieumiejętne korzystanie z magii…
Film skupia się na Harukim i Akihiko. Podobnie jak w prequelu, czekają nas miłosne uniesienia i chwile śmiechu, ale także gorzkie rozczarowania i mnóstwo łez.
Błyskotliwa prawniczka Anne wiedzie szczęśliwe życie w Paryżu z mężem Pierre'em i dwoma córkami. Gdy wprowadza się do nich 17-letni Theo, syn Pierre'a z poprzedniego małżeństwa, Anne angażuje się z chłopakiem w erotyczną relację.